Роль банків на кредитному ринку в умовах асиметрії інформації

Abstract

Дисертаційна робота присвячена комплексному дослідженню науково-методичних підходів і розробці практичних рекомендацій для управління процесами впливу асиметрії інформації на кредитну діяльність банків. Досліджено еволюцію наукових підходів до визначення ролі банків на кредитному ринку в умовах асиметрії інформації. На кредитному ринку банки відіграють провідну роль в зниженні інформаційної асиметрії, в результаті виконання ними сучасних функцій інформаційних процесорів і органів делегованого моніторингу, заснованих на їх здатності одночасно виступати і кредиторами і позичальниками на кредитному ринку. Обґрунтовано методологічні підходи до визначення складових системи транспарентності на кредитному ринку; запропоновано методику оцінки залежності рівня фактично отриманої процентної ставки від ризикованості кредитних вкладень банків України та методологічні засади моделювання процесів впливу асиметрії інформації на результати кредитної діяльності банків. Удосконалено науково-методичні засади моделювання процесів впливу асиметрії інформації на формування механізмів ринкової дисципліни та результати кредитної діяльності банків.

В диссертации усовершенствованы научные подходы к определению роли банков на кредитном рынке и транспарентности их деятельности в условиях асимметрии информации: во-первых, банки играют системообразующую роль в результате выполнения современных функций информационных процессоров и органов делегированного мониторинга, основанных на их способности одновременно выступать и кредиторами и заемщиками на кредитном рынке; во-вторых, транспарентность на кредитном рынке предложено определять как многокомпонентную системную характеристику прозрачности деятельности банка, отображающую адекватный требованиям пользователей кредитных и депозитных продуктов уровень полноты раскрытия доступности отчетной информации о текущей и перспективной кредитной деятельности. Автором разработаны методологические подходы к определению системы транспарентности на кредитном рынке, основными составляющими которых являются задачи, необходимость и предпосылки использования, функции и принципы организации, инструменты и методы достижения прозрачности на кредитном рынке. В работе предложен научный подход к раскрытию содержания понятия «финансовое образование на кредитном рынке»  это процесс, с помощью которого заемщики или инвесторы улучшают свое понимание особенностей современных кредитных продуктов, определение их реальной стоимости, сущности присущих им рисков, развивают свои навыки, компетентность и уверенность в результате поиска необходимой информации с целью повышения своей осведомленности о кредитных рисках и возможности осуществления осознанного выбора на кредитном рынке наиболее оптимальных видов ссуд, использование которых приведет к улучшению своего финансового благополучия. В диссертации обоснована ведущая роль банков на кредитном рынке в условиях асимметрии информации. Учитывая результаты сравнения показателей объемов деятельности, изменений финансовых показателей в условиях циклического развития финансового рынка, уровня государственного регулирования и прозрачности деятельности диссертантом доказано, что только банки обеспечивают транспарентность рынка с точки зрения выполнения информационной функции и функции делегированного мониторинга. Диссертантом разработаны методические аспекты оценки процессов формирования кредитных ресурсов банками Украины в условиях асимметрии информации: обоснована система показателей, которая позволила оценить влияние информационной среды на финансовое состояние банков; доказано, что недостаточная прозрачность информации относительно структуры собственности банков и низкий уровень финансовой грамотности населения могут быть использованы для осуществления рейдерских атак. В работе предложена методика оценки зависимости уровня фактически полученной процентной ставки от рискованности кредитных вложений банков Украины, использование которой, в отличие от существующих, позволило обосновать критические значения показателей для банков Украины на современном этапе развития кредитного рынка в условиях асимметрии информации. Усовершенствованы научно-методические основы моделирования процессов воздействия асимметрии информации на формирование механизмов рыночной дисциплины и результаты кредитной деятельности банков. Авторский вклад в построение экономико-математических моделей заключается в обосновании переменных, а использование результатов моделирования позволило определить основные направления управления воздействием асимметрии информации на функционирование кредитного рынка. По результатам моделирования обоснована необходимость совершенствования процессов формирования информационных систем на кредитном рынке.

The dissertation is devoted to the complex investigation of scientific and methodological approaches and the development of practical recommendations concerning management processes of information asymmetry influence on the banks’ lending activity. The evolution of scientific approaches to the determination of banks’ role on the credit market in condition of information asymmetry is investigated. On the credit market banks play systematic and leading role in information asymmetry reduction as a result of their modern functions fulfillment as information processors and as delegated monitoring institutes, based on their ability to be borrowers and lenders at the same time. Methodological approaches to transparency system components determination on the credit market are justified. The estimation method of dependence the interest rate level de facto on the credit risk of Ukrainian banks is proposed. The scientific and methodological basis for modeling of information asymmetry processes influence on the market discipline mechanisms formation and the results of the bank credit activity are improved.